乘用車：9月1-21日，全國乘用車市場零售119.1萬輛，同比去年9月同期增長1%，較上月同期增長8%，今年以來累計零售1,595.5萬輛，同比增長9%；9月1-21日，全國乘用車廠商批發130.7萬輛，同比去年9月同期增長0%，較上月同期增長16%，今年以來累計批發1,934.9萬輛，同比增長12%。新能源：9月1-21日，全國乘用車新能源市場零售69.7萬輛，同比去年9月同期增長10%，較上月同期增長11%，全國乘用車新能源市場零售滲透率58.5%，今年以來累計零售826.7萬輛，同比增長24%；9月1-21日，全國乘用車廠商新能源批發72.4萬輛，同比去年9月同期增長10%，較上月同期增長19%，全國乘用車廠商新能源批發滲透率55.4%，今年以來累計批發966.8萬輛，同比增長31%。9月第一周全國乘用車市場日均零售4.3萬輛，同比去年9月同期下降10%，較上月同期下降4%。9月第二周全國乘用車市場日均零售6.1萬輛，同比去年9月同期增長1%，較上月同期增長15%。9月第三周全國乘用車市場日均零售6.5萬輛，同比去年9月同期增長9%，較上月同期增長10%。9月1-21日，全國乘用車市場零售119.1萬輛，同比去年9月同期增長1%，較上月同期增長8%；今年以來累計零售1,595.5萬輛，同比增長9%。2025年9月車市零售開局走勢平穩，相對于2023年基本持平，但弱于2024年9月初的表現。由于2024年7月底開始的國家以舊換新政策加力擴圍，帶動8月零售走強超預期，但廠商的8月目標并不高，因此部分經銷商去年8月末銷量轉到9月初，實現月度銷量進度的更均衡，受此影響今年9月初的車市出現一定的負增長，尤其是部分地區的以舊換新補貼政策實施更考慮補貼的可持續性，因此部分地區的銷量走勢偏慢。由于去年9月17日是中秋節，周度銷量基數偏低，因此本周的同比表現較好，但增長沒有超越周度的日均貢獻，市場走勢仍相對平穩。本次成都車展推出大量新款車型，部分新品定價一步到位，引發熱銷。目前車市的乘用車百人保有量偏低與高端車型過多的供需矛盾加大。這些車展車型更多的是“523”的特色，車長5米、寬度近2米、軸距近3米，目前仍處緩慢增長期，由于缺乏入門級普及類爆款重磅車型，新品貢獻度低于預期。9月將進入“金九銀十”傳統旺季，疊加國補資金全面落地及地方性購車補貼密集跟進，部分地區補貼先到先得，消費者購車熱情釋放。目前地方補貼政策偏向于補貼高價車型，一些地方推出分檔補貼的政策，不利于主流車市的發展，不利于小城縣鄉市場的車市普及，進一步抑制了車市的增長速度。9月第一周全國乘用車廠商日均批發4.4萬輛，同比去年9月同期下降5%，較上月同期增長9%。9月第二周全國乘用車廠商日均批發6.7萬輛，同比去年9月同期下降1%，較上月同期增長26%。9月第三周全國乘用車廠商日均批發7.6萬輛，同比去年9月同期增長6%，較上月同期增長13%。9月1-21日，全國乘用車廠商批發130.7萬輛，同比去年9月同期增長0%，較上月同期增長16%；今年以來累計批發1,934.9萬輛，同比去年同期增長12%。隨著反內卷工作的不斷深入，頭部車企在努力維護市場價格的相對穩定，并保障產業鏈的資金逐步改善，降低經銷商的庫存壓力，因此自身的盈利壓力仍很大，廠商國內銷量提升更為謹慎。國內穩健出口強，二季度以來中國汽車出口局面向好，部分海外市場增長良好。7月自主新能源的海外市場份額提升到16%，俄羅斯8月零售較好，去庫存壓力減少，推動汽車出口持續提升。隨著中國插混和普混等車型的出口力度加大，海外市場的自主品牌對國際品牌的沖擊會逐步明顯，按照近20年的中國耐用消費品的出口強勢增長的經驗，自主新車和海外營銷體系的建設將帶動中國自主品牌在國際市場持續走強。根據國家金融局交強險數據，國內商用車交強險數據的2025年商用車強勢增長。由于新能源車強勢增長和政策促進車輛更新，8月商用車國內銷量實現24.6萬輛，同比增長14%，環比下降1%。2025年1-8月商用車國內銷量實現201萬輛，同比增長8%，相對于2022年以來的商用車平穩期，今年創出近幾年新高的良好水平。2024年新能源商用車銷量57.9萬輛，同比增長84%；2025年8月份達到7.36萬輛，同比增長46%，環比增長3%。在2024年末政策翹尾后，2025年1月新能源表現相對較弱，2-8月同比暴增，1-8月累計達到50萬輛，同比增長55%。從2019-2021年，整個新能源商用車的滲透率在3%左右水平，2022年達到9%，2023年達到11%，2024年全年達到20%，2025年1-8月滲透率就達到25%的良好水平，體現了新能源商用車強勢增長的良好態勢。2025年8月商用車新能源滲透率30%，其中的卡車新能源滲透率23%，客車新能源滲透率63%，較同期均有大幅提升。新能源商用車國內市場在政策推動下的表現相對較強，燃油車出口較強，形成政策推動下的特色市場格局，傳統燃油車需要有效的政策支持。5.“十五五”規劃的中國汽車全球銷量樂觀預計達4000萬輛，年均增長3%中國車市呈現波動增長的特征，自從中國加入世界貿易組織以來，農民工收入大幅增長，推動各行業的消費表現較強。“十五”和“十一五”是中國汽車高速發展的時期，隨后進入“十二五”和“十三五”期間的中國車市低增長，“十四五”期間中國車市實現了年均6%的爆發式增長，增長動力主要是新能源拉動的乘用車內需和汽車出口。展望“十五五”期間的汽車行業，樂觀預計總體汽車廠商總量達到4000萬輛，“十五五”年均增速在3%，出口年均增長9%，實現持續較強，內需實現年均近2%的微幅增長。很多人對未來中國汽車全球銷量4000萬輛的預期是不相信的，但相信國際市場潛力和挖掘內需的普及增量后的國內消費潛力仍較大。未來樂觀預計汽車總量突破4000萬輛的增長動力是三點，首先是主要普及中西部和小城縣鄉市場，這些地方汽車普及應該逐步高于北京、上海等核心大城市；其次是電動化帶來的汽車保有周期縮短，畢竟芯片和電池的有效壽命周期估計只有10年左右，很難與傳統發動機車型的18年使用壽命對比，因此保有量不變的情況下新能源車的需求量將大幅增長；第三是海外市場份額的逐步提升，中國是世界工廠，廣大全球南方市場未來必然是中國汽車的巨大發展空間，更多人樂于買中國性價比高的新車，而不是歐美日韓的低價的二手車。2024年的俄羅斯汽車市場總體銷量達到183萬輛，同比增長91%，創出近期銷量年度新高。2025年8月俄羅斯汽車銷量達到13.5萬輛的水平，同比下降21%，環比增長1%。1-8月俄羅斯車市的累計銷量87萬輛，同比下降26%。中國車企2021年初在俄羅斯市場已經逐步崛起的狀態，但份額在5%左右；2023年中國車企抓住了俄羅斯國內市場需求相對旺盛，而供給不足的特征，實現了突破50%的份額；2024年自主品牌在俄羅斯6-9月的月度份額又突破了60%，實現了中國車企強勢增長的表現，2024年在四季度自主份額下降到54%，2025年1-8月俄羅斯的中國自主車企份額回升到57%，8月自主車企在俄羅斯份額回升到60%。2023年中國出口俄羅斯100萬輛車，自主的俄羅斯市場銷量48萬輛，銷量是中國自主出口量的48%。2024年中國出口俄羅斯128萬輛車，自主的俄羅斯市場銷量107萬輛，自主的俄羅斯市場銷量是中國自主出口量的84%。2025年1-8月中國出口俄羅斯28.8萬輛車，自主品牌俄羅斯銷量49.6萬輛，當地銷量是中國出口的172%，終于實現了大幅去庫存的走勢。面對俄羅斯市場的復雜環境，自主品牌多生孩子好打架的戰略意義重大。自主品牌的整車官方車口，平行出口、繞道出口、本地化建廠、合資組裝等各種模式齊上陣，大量的品牌群狼作戰，實現了很好的效果。規范出口對俄羅斯是不適合的，尤其我們面對是俄羅斯的針對性干擾措施，一定要在復雜的國際關系下發揮群眾優勢，實現創新式發展。中國車企在在俄羅斯加速本土化生產與供應鏈重構，多項舉措改善狀態。首先是針對俄羅斯進口關稅階梯式上調深化CKD組裝模式，建立區域生產基地。通過本地化生產規避關稅并縮短交付周期。搭建區域配件中心倉，將核心部件本地化率提升至60%以上，降低供應鏈風險；其次要做好產品提升技術適配與極寒環境專項研發。針對俄羅斯零下50℃極寒氣候及復雜路況，需強化低溫電池管理系統、全地形底盤調校及防腐蝕工藝，通過防腐工藝將故障率降低30%；第三是做好全渠道售后服務體系升級。針對俄羅斯偏遠地區維修響應滯后問題，構建“中心倉+移動服務車+授權修理點”三級網絡，提升服務覆蓋率至90%以上；第四是品牌價值重塑與精準營銷。針對俄羅斯消費者對“低價低質”的刻板認知，通過技術背書與場景化營銷建立高端形象。同時開發歐亞跨境電商平臺，提供線上選配+線下提車服務，利用人民幣結算體系降低匯率波動影響。
